“农业板块主题素材多 下半年或将轮番炒”

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经记者张昊

近期农业炒股呈现前所未有的浪潮，相关主题素材层出不穷，刺激细分领域股票百花齐放，在二级市场上华丽的演出。

首先猪肉价格触底回升，刺激了正邦科技( 002157，收盘价16.13元)等股走势。 其次是农作物减产，国家大力扶持，种子领域也进入高景气期，以敦煌种业( 600354，收盘价24.10元)为首的种子股强势逼近。 大连新港油轮再次爆炸，利空尽，同样受益于领域经济高涨，獐子岛( 002069，收盘价31.62元)、壹桥苗业( 002447，收盘价45.10元)，为

最后，预计本榨季番茄酱减产，

中粮屯河(/h/] 此外，由于本压榨季食糖减产预期和8月费用索赔扩大，南宁糖业( 000911，收盘价18.42元)等股价成为农业板块的另类风景。

一家证券公司的拆股师对《每日经济信息》记者说，今年以来农业股票没有淡旺季节的区别，这很大程度上得益于农业企业的盈利能力得到了提高。 在业绩的支撑下，猪肉、种子、珍品、番茄酱和糖四个细分领域勾结下半年农业炒股热潮。 / BR// HR// BR// HR//肉价回升[/BR// HR/]/BR// HR/[/HR/]正邦科学技术或最受益

7月21日，根据国家发改委的数据，全国36个大中城市生猪出厂平均价格已经上涨到12.23元/公斤，二等黄玉米批发价为2.02元，猪粮比例为6.05:1，再次回到6:1的分叉点。

猪价格反弹是多因素叠加的结果，首先一季度猪发生情况暴发，全国范围内众多仔猪死亡，前期仔猪产量下降影响后期供应。 其次，由于猪的价格连续下跌，4月初平均价格降至每公斤9.68元的最低点，由于养殖户亏损，国家先后5次开始冷冻猪肉的储藏。 南方再次发生洪涝灾害，相关地区猪供应量减少，存在猪价上涨的推动力。

与此同时，最近猪的存活率下降，为猪价格随后的上涨提供了持续的动力。 农业部统计数据显示，6月底，全国猪存栏4亿3700万头，其中母猪存栏4680万头。 两个数字与去年12月末相比，分别下降6.9%和4.7%，比去年同期分别下降2.4%和4.1%。 储蓄率下降，中秋节前后，我国进入猪肉消费旺盛的季节，猪的价格保持回升的势头。

一家证券公司的拆船师向《每日经济信息》记者表示，从事生猪养殖的正邦科技、福成五丰( 600965，收盘价6.39元)、新五丰) 600975，终

中金企业认为，截至今年11月，猪的价格将会上涨。 第三季度猪价迅速反弹，为正邦科技带来投资机会。 猪价每公斤上涨0.5元，40万头猪新增纯利2000万元，每股折价0.074元利润。

另外，由于家畜价格会以较大的周期跟随猪价格的波动，因此这种猪价格的长时间反弹还会导致上半年低价鸡苗、鸡肉价格的反弹。 圣农的快速发展( 002299，收盘价28.56元)、民和股份( 002243，收盘价14.23元)等也值得关注。 另外，国内最大规模的预混合饲料公司、前期股价大幅下跌的大北农( 002385，收盘价37.19元)，也有望关注资金。 / br// h// br// h /种子区域/ br// h// br// h /经济增长周期 2007年，国内种子供应量达到历史最高水平，产品供应过剩矛盾突出。

由于先行库存消耗，2007、2008年全国“两杂”育种面积持续下降，国内种子公司通过缩小育种面积、结构调整等方法，到2009年杂交 一家证券公司的拆迁师认为，库存接近合理水平是领域景气进入2-3年上升周期的重要标志。

领域的产品结构升级进入加速期，“两杂”物种有望持续上升。 种子是农业的“芯片”，种子的安全直接关系到国家的粮食安全。 这是为了保障粮食安全和自给率水平，全国良种的采用量迅速增加是大势所趋。

另一方面，海南、江苏、甘肃等主要育种基地遭受干旱、台风等自然灾害，不利于“两杂”种子的单产，直接影响今年的供应量，也影响育种价格

中信证券认为，在国家大力扶持和领域景气上升的背景下，内资“龙头”公司有望获得积分扶持，成为未来民族种业“航母”。 “龙头”企业掌握着国内目前的大部分高端品种，如先玉335、登海超试系列、隆平206、丰两优1号等)，这些品种即使在领域过剩周期内，价格和诉求也很好，公司销售等业务基础稳固。

一家证券公司的拆股师认为，种子业上市公司的盈利能力今明两年的业绩增长情况比较确定，但相关上市公司的股价评价不高。 另一方面，该证券公司的拆迁师认为各有各炒的主题素材。 例如，登海种业超考605将通过国审。 敦煌种业( 600354，收盘价24.08元(、丰乐种业) 000713，收盘价14.03元) ) ) ) ) ) ) ) ) ) ) ) ) ) ) ) ) ) )方向增发近期是否通过； 隆平高科( 000998，收盘价20.38元) )的经营转型，大型行业正在复苏。 这些将成为二级市场股价上涨的催化剂。 海产养殖

海产养殖[/h// br/] 受益价格大幅回升

可以说利空已尽，但在各个企业贵重物品价格一齐上涨的情况下，獐子菜等企业的二次市场股价也增长了势头。

今年以来，海产品的价格大幅回升。 其中，虾夷扇贝目前每公斤22.5元左右。 因为2007年至2009年竹筏扇贝连续3年大规模死亡，2009年末竹筏扇贝投苗量大幅减少，今年年初渤海湾竹筏养殖遭遇时隔30年的冻害，中金企业认为底播扇贝的繁荣周期至少将持续到今年年底

价格创新，且獐子岛今年可捕捞底播面积达35万亩，比上年增加近1倍，根据90公斤的亩产计算，渔获量为64 中金企业认为，獐子岛是今年农业类股中利润大幅增长预期最确定的股，今年净利润有望达到3.8亿元，应对增发趋薄前的每股利润为0.84亿元。

除了扇贝价格外，主营海参业务的好当家( 600467，收盘价9.56元)和东方海洋) 002086，收盘价12.19元) )同样也是海参产品的量贩价格 上半年以来，海参价格比去年同期上涨35%以上，销售平均价格维持在180元/公斤以上，到了春节前销售旺季，预计今年第四季度海参价格将上涨10%~20%。 / br// h// br// h /番茄酱区域由于减产预计会涨价

/压榨的价格上涨推动力，或者说是因为世界三大主产区而大幅减产。 中金企业预测，中国将减少26%，欧盟地中海五国将减少19%，美国加州的种植面积将减少13%。

中金企业预计，下半年番茄酱价格将从目前的每吨600美元上涨到750美元，回到价位以上，上涨起点将于8月10日榨干。

一家证券公司的拆迁师表示，2009年中国番茄酱产量创下865万吨的新高，年上半年国内番茄酱公司全部处于脱销库存状态，本赛季的库存量目前为中粮， 认为中粮屯河库存量约26万吨，为新中粮产量

其中，中金企业向积分推荐中粮屯河，除番茄酱价格见底外，还是企业副业。 预计会大涨，企业今年2年的每股收益为

类似于番茄酱，同样，本压榨季的减产和8月份旺季到来，糖的价格也预计将上涨 中信证券预计，如果下半年出现国内食糖产量、食糖产量同比持平或减产的情况，食糖价格将维持在5000元/吨以上，乐观预计市场将上升至5500元~6000元/吨区间，食糖高位将有所上升

据糖价上涨周期预计，中信证券首选南宁糖业( 000911，收盘价18.42元)，贵糖股份) 000833，收盘价9.58元)，中粮屯河，中信证券。 未经《每日经济信息》报社授权，严禁转载和镜像，违者必须追究。 / br// h// br// h /联系电话号码: 021-60900099转688转/ br// h// br// h// h// h/h /的联系电话号码